إدارة المخاطر وأثرها على تقييم أداء محفظة الأوراق المالية
No Thumbnail Available
Date
2015
Authors
Journal Title
Journal ISSN
Volume Title
Publisher
جامعة باجي مختار عنابة
Abstract
تهدف هذه الدراسة إلى تحديد أثر إدارة المخاطر على تقييم أداء محفظة الأوراق المالية اعتمادا على التنويع واستخدام البرمجة الخطية عند اقتناء المحفظة. فشركات التأمين كغيرها من المؤسسات المالية غير البنكية أصبحت تقوم بدور فعال في مجال إدارة المحافظ، والتي تسعى في توظيفاتها المالية إلى تحسين المردودية وتغطية المخاطر، من خلال دقة التقييم والتسيير للمحفظة المالية. ولاختبار هذه العلاقة فقد تم الاستعانة بمؤشرات قياس المردودية لكل من شارب، جنسن وترينور.قد توصلت الدراسة من خلال حالة محفظة الأوراق المالية للشركة الجزائرية للتأمين الشامل إلى مجموعة من النتائج أبرزها أن محفظة الأوراق المالية للشركة الجزائرية للتأمين تتسم بسوء الأداء في التسيير، بالإضافة إلى غياب الفرص البديلة وضعف السوق المالي الجزائري الذي انعكس سلبا على عملية التنويع في الأصول المكونة للمحفظة، خاصة في إطار ضعف البيئة السوقية والتشريعات القانونية غير المحفزة للتوظيف المالي.
Description
Keywords
محفظة مالية مثلى؛ إدارة المخاطر؛ مخاطر؛ عائد